随着美国2月通胀数据继续刷新近40年峰值，叠加欧央行提前结束资产购买计划和俄乌谈判进展有限的影响，美国三大指数集体走弱，不过在开盘一波跳水后，指数跌幅随后收窄至1%以内。

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在市场持续跟随地缘风险波动的同时，中概股周四出现了集体异常的大跌。纳斯达克中国金龙指数周四收跌10.01%，也是2008年10月以来的最大单日跌幅。京东、拼多多、爱奇艺、B站等热门中概股纷纷大跌。

据央视新闻，近日，美国证监会（SEC）发布消息，依据《外国公司问责法》认定了五家在美上市的中国公司为有退市风险的“相关发行人”。

5家中国公司被列入暂定清单

证监会深夜回应

据财联社，SEC将5家中国公司列入《外国公司问责法》（简称HFCAA）的暂定清单，包括百济神州、百胜中国、再鼎医药、盛美半导体、和黄医药。这五家公司可于3月29日前向SEC提供证据，证明自己不具备被摘牌的条件。若无法证明，则会被列入“确定摘牌名单”。

其中，百济神州在美股、港股和A股上市，和黄医药、百胜中国、再鼎医药仅在美股和港股上市，盛美半导体在美股和A股上市（A股为“盛美上海”）。

3月11日凌晨，据”证监会发布“，证监会相关部门负责人就SEC依据《外国公司问责法》认定了五家在美上市公司为有退市风险的“相关发行人”回答了记者提问。

证监会相关部门负责人表示：我们注意到了这个情况。这是美国监管部门执行《外国公司问责法》及相关实施细则的一个正常步骤。我们此前已经多次就《外国公司问责法》的实施表明过态度。我们尊重境外监管机构为提高上市公司财务信息质量加强对相关会计师事务所的监管，但坚决反对一些势力将证券监管政治化的错误做法。我们始终坚持开放合作精神，愿意通过监管合作解决美方监管部门对相关事务所开展检查和调查问题，这也符合国际通行的做法。

近一段时间，中国证监会和财政部持续与美国公众公司会计监督委员会（PCAOB）开展沟通对话，并取得积极进展。我们相信，双方通过共同努力一定能够尽快作出符合两国法律规定和监管要求的合作安排，共同保护全球投资者合法权益，促进两国市场健康稳定发展。

什么是《外国公司问责法》？

分析人士：主要针对在美上市中国公司

据证券时报，《外国公司问责法》是美国国会在2020年表决通过的法案，主要内容是对外国公司在美上市提出额外的信息披露要求。2021年底，SEC通过了修正案。

这对被列入名单的上市公司影响比较大，甚至存在退市的风险。据《外国公司问责法》要求，被列入名单的公司连续三年不能满足美国公众公司会计监督委员会（简称PCAOB）对会计师事务所检查要求的，其证券禁止在美交易。

根据这份法案的要求，在美上市的外国公司必须向SEC提交文件，证明该公司不受外国政府拥有或掌控，并要求这些企业遵守PCAOB的审计标准。

修正案还要求外国上市公司在其年度报告中为自己及其任何合并的外国经营实体，提供某些额外的披露。

虽然该法案适用于所有在美上市的外国公司，但美国媒体和市场分析人士普遍认为其主要针对在美上市的中国公司。

有分析指出，《外国公司问责法》不仅阻碍外国公司赴美上市，也损害投资外国公司的美国投资者利益，削弱全球投资者对美国资本市场的信心。

熟悉跨境法律事务的天达共和律师事务所合伙人詹凯，曾在接受媒体采访时表示，这个法案主要是要赋权美国随时查阅海外赴美上市公司（包括中国公司）的会计底稿，而核心其实是对产业链信息和背后的股东信息的掌控。

值得注意的是，百济神州几天前曾在年报中披露了有关的风险。

百济神州表示，如果其审计师于《外国公司问责法》所订明的连续三个年度或《加速问责法案》、《美国竞争法案》通过成为法律后的连续两个年度，未经PCAOB检查，则其证券可能被禁止在纳斯达克或其他美国证券交易所买卖，而这最终可能导致其美国存托股份被除牌。

中概股遭“血洗”，京东、拼多多、B站等大跌

美国通胀创40年新高

截至当地时间3月10日收盘，标普500指数跌0.43%，报4259.52点；纳斯达克指数跌0.95%，报13129.96点；道琼斯指数跌0.34%，报33174.04点。

从行业概念角度来看，煤、油气、白银等资源股涨幅靠前，中概股跌幅较为显著。

美国科技股多数走弱，其中苹果跌2.72%、特斯拉跌2.41%、亚马逊涨5.41%、谷歌A跌0.74%、奈飞跌0.56%、微软跌1.01%；经济重启概念持续展现韧性，美国航空跌0.70%、联合航空涨0.86%、皇家加勒比邮轮涨2.15%、挪威邮轮涨2.83%、波音跌0.10%。

受到周四场外因素的扰动，中概股出现集体大跌。其中被列入“名单”的百济神州跌5.87%、百胜中国跌10.94%、再鼎医药跌9.02%、盛美半导体跌22.05%、和黄医药跌6.53%。

其余中概股也出现不同程度下跌，龙头阿里和腾讯ADR分别下跌7.94%和6.98%、网易跌7.31%、拼多多跌17.49%，此前财报逊于预期的京东跌15.83%、哔哩哔哩跌14.10%，晶科能源、蔚来跌幅也超10%。

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消息面上，美国2月CPI同比增7.9%，创1982年1月以来最快涨幅；CPI环比连续第21个月上涨，其中能源和服务主导了近期的飙升。住房通胀率4.74%，高于1月份的4.36%，为1991年5月以来的最高水平；租金通胀为4.17%，高于1月份的3.76%，为2007年7月以来最高。

央视报道称，随着俄乌冲突升级，美国汽油价格持续上涨，食品等其他商品涨价势头明显，对于美国通胀形势继续恶化的担忧与日俱增。市场普遍预计，美联储即将通过升息开启政策紧缩周期，试图在尽量不影响经济增长的情况下压低通胀水平。

高盛、摩根大通等华尔街巨头撤离俄罗斯

据央视新闻，当地时间3月10日，美国金融机构高盛集团发言人确认，高盛正在按照监管要求逐步退出其在俄罗斯的业务，成为俄乌冲突升级后第一家宣布退出俄罗斯的华尔街大银行。

美东时间3月10日周四，高盛集团表示，其计划终止在俄罗斯的业务，成为撤出该国的首家大型华尔街银行，其在电邮声明中表示：

高盛将按照监管和许可要求结束在俄罗斯的业务，我们的重点是支持全球各地的客户，来管理或了结市场上现有的债务，确保员工的福祉。

虽然高盛近年来在俄罗斯开展业务，但是俄罗斯在其全球银行业务中所占比重并不大。2021年底，公司对俄罗斯的信用敞口总额为6.5亿美元，大部分与非主权对手方或借款人有关。据悉，高盛仍然在从事与俄罗斯有关的公司债交易业务，但本身不进行自营交易。

我们作为买卖双方之间的做市商，正在帮助客户缩减二级市场俄罗斯证券风险，而非寻求投机。

其实高盛“撤离”俄罗斯早有迹象。本月稍早些时候，其将部分莫斯科员工迁往迪拜，以回应部分俄罗斯员工希望在其他地点工作的要求。

而华尔街的另一巨头摩根大通也在俄乌战事导致业务不断外流的情况下正在逐步关闭其业务。

周四晚些时候，摩根大通发言人Tasha Pelio在一封电子邮件中表示目前其与俄罗斯有关的交易“仅限于‘帮助全球客户处理和结清先前存在的债务；管理他们与俄罗斯有关的风险；充当我们客户的托管人；以及照顾我们的员工’。”

为了遵守世界各国政府的指示，我们一直在积极清理俄罗斯业务，并且没有在俄罗斯开展任何新业务。

本月初，摩根大通的一个部门已经暂停旗下两只股票基金的交易，称俄罗斯出兵乌克兰是一个紧急情况，导致这两只基金的投资很难估值或出售。其发言人称，该公司已暂停两个投资工具，即俄罗斯股票基金Russia Equity Fund, SICAV和新兴欧洲股票基金Emerging Europe Equity Fund, SICAV，立即生效。

近日，摩根大通将俄罗斯债务从其广泛使用的债券指数中剔除。在MSCI、标普道琼斯指数和富时罗素等指数提供商宣布类似消息后，摩根大通将从其所有固定收益指数中剔除俄罗斯主权债券和公司债券，该决定将于3月31日生效。

此外，花旗集团周三表示，正在评估其在该国的业务。在美国各家银行中，花旗在俄罗斯的业务规模最大，其先前宣布将终止当地的消费者业务。据文件显示，截至2021年年底，花旗集团的风险敞口最大，为98亿美元；其在俄罗斯有大约有3000名员工。

花旗全球公共事务执行副总裁Edward Skyler表示，目前“按照当前的情况和业务，进行更加有限的”经营。（本文不构成投资建议，据此操作风险自担）

关键词： 外国公司问责法 摩根大通